央广网财经8月31日报道 (记者高敏 实习记者 高芳婧 章玲)据经济之声《天下公司》报道，上线一年多，余额宝的收益率从最初的疯狂，慢慢趋于平淡。不过，阿里向来都不甘于平淡，兄弟项目“招财宝”已经来接力了。

　　这个全新的投资理财开放平台，从今年4月上线试运行以来，已经招募了银行、基金、保险公司等40多家金融机构合作伙伴，累计交易规模超过110亿元。招财宝金融信息服务有限公司CEO袁雷鸣介绍，投资者可以买到众多金融机构发布的理财产品，还包括中小企业或个人融资者发布的借款产品，它的典型用户是30岁左右的年轻人。

　　袁雷鸣：招财宝的定位是一个投资理财的开放平台，所谓开放就是说所有各类的金融机构都能够参与这样一个平台的建设和服务。它主要服务的目标客户是小微企业和小微的理财用户。典型的用户特征是30岁左右的年轻人，给这样的人群带来不一样的定期理财体验。

　　和当初力推余额宝的手法类似，袁雷鸣表示，招财宝主打3个卖点，本金利息都可以得到保障；投资门槛低，最低100元最短1天；产品收益率高。

　　袁雷鸣：首先就是本金，本息保障，我们通过合作的金融机构，构建这样一个开放平台，由他们来提供本息的保障。主要是保险公司和担保公司。第二点，它的收益会相对较高。目前招财宝一年期的平均收益率是6.5%左右，其他同类的一些投资产品的收益率大概是3%，3.5%，4.5%不等。第三个特点就是它可以作为一个自动理财产品。

　　对很多投资者来说，购买招财宝平台的任何理财产品随时都可以“活期变现”，并拿到与定期相同的收益率，这可能是最有吸引力的地方。而在进行变现的时候，只需要向平台支付千分之二的手续费。招财宝产品经理施宏斌举了一个例子。

　　施宏斌：假设你买了一个理财产品1万元，是年初买的，将近9个月，累计差不多480左右。然后当你需要用钱了，点击变现，点完以后会告诉你，最高变现是10472元，这个是基于比较真实的数据，具有相对比较高的参考价值。你可以说我不用全部变现，取5000元，那你可以修改金额。当然如果你全部要用，假如你今天都提出来，再点确定，会提醒你变现成功了，变现金额会自动转到你的余额宝，扣除手续费后可能实际到账金额为10451元。

　　通过互联网的云计算、大数据，把资金链和不同用户的理财期拼接起来。就像接力，一个用户提现的时候，下一个用户继续接棒投资，共同完成“马拉松”后，所有人都能领到奖励。招财宝产品经理施宏斌介绍了其中的原理。

　　施宏斌：变现其实是你发起的一笔借款，也就是说当你首先成为招财宝用户的时候，首先得购买一批理财产品，并且持有还未到期，当你变现的时候，我们平台，其实你在平台发布了一个叫个人贷的产品，它的期限就是你所持有理财产品的剩余期限。

　　作为兄弟项目，招财宝和余额宝的关系是怎样的呢？

　　“招财宝”贷款产品合作方、众安保险CEO陈劲做了这样一个比喻，最早在阿里巴巴用淘宝，后来有了天猫。从金融领域讲，余额宝算是阿里的淘宝，招财宝更像是天猫。

　　陈劲：如果说以前的阿里巴巴上面开始的时候用淘宝，后来有了天猫。如果说从金融领域里讲最先有了余额宝，余额宝算是阿里的淘宝，那么今天这个招财宝就像是小微金融服务对应的天猫一样，其实它是在原有小微金融服务上面的升华。

　　公开数据显示，截至2014年8月，招财宝成交额突破110亿元，其中90%的资金来自余额宝，覆盖20多万家小微企业。据了解，余额宝与招财宝之间目前实现的是“无缝收益对接”，余额宝用户能购买招财宝，但不限于余额宝资金，到期资金会全部回到余额宝。众安保险CEO陈劲表示，在和招财宝的合作中，众安保险主要承担定期和活期变现的保证。

　　陈劲：基于众安本身的风险管理能力，利用阿里开放平台的数据挖掘和模型的建立，在这个过程当中建立一个信用保障和保险体系，在实现活期和定期互换的过程当中，承担风险的发掘、管理和定价的这样一个过程。

　　余额宝用户会转向招财宝吗？《天下公司》随机采访了几位用户。

　　用户1：大概用余额宝有半年左右了吧。当时是存了1万块钱进去，大概每天的收益有1块多，现在用得不多了，因为它的收益一直在下降。

　　记者：那你会考虑用招财宝吗？

　　用户1：以后可能会考虑关注它的动态，然后再考虑是不是要投资一点进去。 

　　用户2：余额宝1000块钱左右，没敢放多，但收益挺高的。虽然有所降低，但主要就是买东西，放点钱在里面，也不是特别关注。招财宝如果利益高的话，到时候也放一点试试。

　　专家点评：

　　经济之声：”宝宝“开始的时候引来了无数的追随者，这次阿里又推出了了一个招财宝，请我们的观察员张翼帮分析分析阿里这么做的目的，是曲线进入P2P领域吗？

　　张翼：应该说这是阿里金融的一个升级版，我们知道余额宝刚刚推出的时候赢得了广泛的好评，成绩单也非常的亮丽，用户大概超过了1个亿，总的规模超过了5700亿，但是前几个月的时候，余额宝遭遇很多知名意见领袖的诟病，比如说钮文新，他坚持认为余额宝就是依附在银行身上的吸血鬼，应该取缔。

　　余额宝的收益现在节节走低，目前大概保持在4%左右，我想更多的投资人、更多受众、更多网友、更多用户都会做出更加理性的选择，在这样的情形下，招财宝应应运而生，招财宝有三个特点：小、快、灵。