由于拥有庞大的市场潜力，消费金融越来越成为金融机构交锋的新战场。2010年首批试点的消费金融公司以北银、捷信为代表；2014年后，京东、阿里电商系纷纷涉足消费金融；今年以来，一些P2P公司看准机会纷纷进入，惠人贷等传统银行出身的创业团队也纷纷出现。

　　惠人贷CEO李晨表示，将传统消费金融公司的线下模式转移到线上，在传统网贷平台“平台、借款人、理财人”三者关系中加入“商户”场景，使商户在享受网贷平台消费金融服务，提升销售额的同时，帮助网贷平台降低推广成本和运营成本，并减小遭遇违约及诈骗的风险，尝试建立一个更加完善的生态。

　　群雄逐鹿消费金融市场

　　波士顿咨询公司（BCG）统计数据显示，截至2014年，个人消费贷款余额大约是7.7万亿元，预计中国个人消费贷款余额将于2018年增长至17.5万亿元。

　　作为电商系消费金融的代表，京东金融是较早涉足消费金融的电商系企业。日前，京东联合链家地产、中信银行、爱旅行等合作公司和机构，在“京东白条”之外推出了校园白条、租房白条、首付白条等一系列产品，渐渐形成“白条+”的产业布局。

　　不少P2P公司也频出新产品抢占消费金融市场，譬如积木盒子与芝麻征信合作的“读秒”等。P2P系消费金融业务体量虽不如电商平台，但P2P模式本身的金融属性区别于电商平台的资金在平台内消耗，其业务的消费借贷属性更纯粹，资金的应用也更开放自由。

　　此外，传统银行也在探索消费金融，如平安普惠金融。然而，传统银行总有难以摆脱的弊端，诸如资源配置上，消费金融的投入短期收益并不如传统房贷、车贷业务，导致动力不足。去年11月以来，央行共计下调4次存贷款利率，息差收窄导致银行利润空间减少，高收益贷款余额在资产中的占比持续提升，其中包括小企业贷款、房贷、车贷。

　　惠人贷：与商户广泛合作 专注做“小额”业务

　　与传统消费金融模式相比，惠人贷缺乏资金优势，因此选择利用互联网来完善商业模式，一方面控制风险，另一方面提供基于大数据的互联网创新——用金融工具或者流程设计来消化资金成本，将其转移到用户之外，例如通过提供金融服务而要求合作商户贴息等。

　　惠人贷CEO李晨表示，不同与“一笔业务上千万甚至上亿”的对公业务，惠人贷所看重的零售业务“一笔业务可能就几千几万块钱。”因此，每笔业务额度较低的现实要求惠人贷需要将更多的精力放在渠道上，“将商户作为惠人贷业务的开展渠道，帮助降低成本。”

　　对于惠人贷而言，与连锁零售商户的合作可以帮助其将借贷业务“迅速扩展至零售商全国的门店”，使之成为惠人贷天然的分销渠道。而对于商户而言，并非所有商户都有自建消费金融业务的能力，惠人贷的介入为其提供了“附加金融服务，帮助商户降低其客户的进入门槛”——李晨总结称，“这是一个互惠互利的过程。”

　　在与惠人贷开展业务合作的商户中，既包括线下商户，如儿童早教机构“功夫宝贝”和少儿英语培训机构“易贝乐”，也包括线上商户，如汽车之家网站旗下二手车交易平台“家家好车”和二手车综合服务供应商“去买车”。

　　李晨强调，通过与不同商户的合作，惠人贷可以为用户提供长期的服务，教育、旅游、买车、家装、购物均被包括在内。“这样就形成了一种以用户为核心的互联网玩法。”

　　李晨表示，惠人贷的优势之一在于“用户量的积累”——这事实上也是目前惠人贷正在重点打造的生态之一：利用大型流量较大的网站和电商平台进行导流。优势之二在于其“开放性”——“无论京东或者阿里，它们的业务只针对自身体系内的会员，并未针对体系之外的商户。”而惠人贷能够提供多样的消费选择。李晨总结认为，“零售金融业务的市场非常大，不会一家独占的状况。”

　　惠人贷于2015年6月公布完成千万美元级别A轮融资，由网易资本领投，中信证券旗下直投业务子公司金石投资及新兴股权投资机构凯兴资本跟投。